Styrelsen i Ortelius International AB (publ) (”Ortelius” eller ”Bolaget”) har idag, med stöd av bemyndigandet från årsstämman den 31 juli 2026, beslutat om en riktad kvittningsemission av 54 500 000 aktier till en teckningskurs om 0,10 SEK per aktie. Genom emissionen omvandlas utestående skulder om totalt 5 450 000 SEK till eget kapital. Teckningskursen innebär en premie om cirka 113 procent jämfört med aktiens stängningskurs den 6 oktober 2026.
Kvittningsemissionen i korthet
Emissionen riktas till K.Ai Consulting ApS och Sven Hattenhauer, som var för sig har fordringar på Bolaget.
| Antal aktier | 54 500 000 nya aktier |
| Teckningskurs | 0,10 SEK per aktie |
| Kvittningsbelopp | Totalt 5 450 000 SEK |
| Premie | Cirka 113 procent jämfört med stängningskursen om 0,047 SEK den 6 oktober 2026 |
Fördelning av teckning
| Tecknare | Antal aktier | Belopp (SEK) |
| K.Ai Consulting ApS | 44 500 000 | 4 450 000 |
| Sven Hattenhauer | 10 000 000 | 1 000 000 |
| Totalt | 54 500 000 | 5 450 000 |
Motiv och bakgrund
De fordringar som nu kvittas löper med en årlig ränta om 6 procent och förfaller till betalning den 31 december 2027. Samma dag förfaller även ytterligare fordringar om cirka 22 MSEK. Genom att i förtid omvandla dessa skulder till eget kapital uppnår Bolaget följande fördelar:
- Minskad refinansieringsrisk: Bolaget behöver inte återbetala eller refinansiera cirka 5,45 MSEK vid förfallodagen. Det minskar Bolagets beroende av ny finansiering till idag okända villkor.
- Minskade kostnader: Bolaget undviker framtida räntekostnader om cirka 0,33 MSEK på årsbasis, motsvarande cirka 0,4 MSEK fram till förfallodagen.
- Stärkt balansräkning: Eget kapital ökar med cirka 5,45 MSEK utan att Bolagets likvida medel tas i anspråk.
- Underlägga framtida finansiering: En lägre skuldsättning förbättrar Bolagets möjligheter att säkra framtida finansiering och fokusera på verksamhetens utveckling.
Skäl för avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt
Styrelsen har noga övervägt möjligheten att genomföra en företrädesemission men bedömt att en riktad kvittningsemission är mer fördelaktig för Bolaget och dess aktieägare av följande skäl:
1. Kostnadseffektivitet och säkerställd skuldreglering: En företrädesemission skulle medföra väsentligt högre kostnader för garantier och administration och ha ett osäkert utfall. Kvittningsemissionen medför endast begränsade kostnader och säkerställer att skulden regleras.
2. Gynnsamma villkor: Teckningskursen om 0,10 SEK innebär en betydande premie (113 %) mot marknadskurs. Att reglera skuld till en kurs som överstiger marknadsvärdet innebär att färre nya aktier ges ut per krona reglerad skuld än vid en företrädesemission, som under rådande marknadsvärderingar sannolikt skulle behöva genomföras till en betydande rabatt.
3. Ingen påverkan på likviditeten: Att avvakta förfallodagen skulle kräva att Bolaget, trots en ansträngd likviditet, tar i anspråk likvida medel eller tar in ny finansiering för att återbetala skulden. Kvittningen belastar inte Bolagets likvida medel.
Aktier, aktiekapital och utspädning
Genom emissionen ökar antalet aktier i Ortelius med 54 500 000 från 155 057 010 till 209 557 010 aktier. Aktiekapitalet ökar med 2 044 066,637286 SEK, från 5 815 538,734280 SEK till 7 859 605,371566 SEK Emissionen medför en utspädning om cirka 26,0 procent av antalet aktier och röster i Bolaget.